การมีเงินสดในธนาคารเป็นเรื่องที่ดี จนกว่าคุณจะรู้ว่าคุณยังไม่สามารถจ่ายเงินเดือนได้ในเดือนหน้า เครื่องมือหนึ่งที่ธุรกิจสามารถนำมาใช้เพื่อแก้ไขปัญหานี้คืออัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียน ตัวชี้วัดนี้เป็นตัวชี้วัดที่ทรงพลังแต่กลับถูกมองข้ามว่าธุรกิจดำเนินไปอย่างไร ตัวชี้วัดนี้วัดจากอัตรากำไรและช่วงที่รายรับพุ่งสูงสุด และวัดโดยตรงว่าคุณสามารถชำระใบเรียกเก็บเงินได้หรือไม่

ด้านล่างนี้ เราจะอธิบายว่าอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนคืออะไร วิธีการคำนวณ และคุณสามารถปรับปรุงได้อย่างไรโดยไม่ก่อให้เกิดปัญหาอื่นๆ กับธุรกิจของคุณ

บทความนี้ให้ข้อมูลอะไรบ้าง

• อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนคืออะไร
  
• อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนคำนวณอย่างไร
  
• อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนที่ดีคือเท่าใด
  
• คุณจะปรับปรุงอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนของธุรกิจได้อย่างไร
  
• Stripe Capital จะช่วยคุณได้อย่างไร
  

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนคืออะไร

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนเป็นวิธีที่รวดเร็วในการตรวจสอบว่าธุรกิจของคุณสามารถชำระหนี้ระยะสั้นได้หรือไม่ โดยเปรียบเทียบสินทรัพย์ที่สามารถแปลงเป็นเงินสดได้ในปีหน้ากับหนี้สินหมุนเวียนในช่วงเวลาเดียวกัน คุณสามารถคำนวณอัตราส่วนนี้โดยการหารสินทรัพย์หมุนเวียนด้วยหนี้สินหมุนเวียน ตัวอย่างเช่น หากสินทรัพย์หมุนเวียนของคุณมีมูลค่ารวม 150,000 ดอลลาร์สหรัฐ และหนี้สินหมุนเวียนของคุณมีมูลค่า 100,000 ดอลลาร์สหรัฐ อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนของคุณคือ 1.50 กล่าวอีกนัยหนึ่ง คุณมีเงินทุน 1.50 ดอลลาร์สหรัฐ สำหรับหนี้สิน 1.00 ดอลลาร์สหรัฐ ที่คุณเป็นหนี้อยู่

แม้ว่าเงินทุนหมุนเวียนจะคิดเป็นมูลค่าดอลลาร์ (คำนวณจากสินทรัพย์หมุนเวียนลบด้วยหนี้สินหมุนเวียน) แต่อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนจะเป็นสัดส่วน หากคุณมีสินทรัพย์ 250,000 ดอลลาร์สหรัฐ และมีหนี้สิน 200,000 ดอลลาร์สหรัฐ เงินทุนหมุนเวียนของคุณคือ 50,000 ดอลลาร์สหรัฐ แต่อัตราส่วนของคุณคือ 1.25 รูปแบบอัตราส่วนนี้มีประโยชน์อย่างยิ่งสำหรับการเปรียบเทียบบริษัทที่มีขนาดแตกต่างกัน หรือการติดตามสภาพคล่องของคุณในช่วงเวลาต่างๆ

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนคำนวณอย่างไร

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนมีสูตรที่เข้าใจง่าย ดังนี้

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียน = สินทรัพย์หมุนเวียน ÷ หนี้สินหมุนเวียน

สินทรัพย์หมุนเวียนรวมถึงทรัพยากรทั้งหมดที่คุณคาดว่าจะแปลงเป็นเงินสดได้ภายใน 12 เดือน เช่น

• เงินสดและรายการเทียบเท่าเงินสด
  
• การลงทุนระยะสั้น
  
• บัญชีลูกหนี้การค้า (เช่น ใบแจ้งหนี้ที่ลูกค้าค้างชำระ)
  
• สินค้าคงคลัง
  

หนี้สินหมุนเวียน คือ ภาระผูกพันทั้งหมดที่ครบกำหนดชำระภายใน 12 เดือน เช่น

• บัญชีเจ้านี้ (เช่น ใบเรียกเก็บเงินที่คุณเป็นหนี้)
  
• เงินกู้ระยะสั้น
  
• ส่วนของหนี้สินระยะยาวที่ถึงกำหนดชำระภายในหนึ่งปี
  
• ค่าใช้จ่ายค้างจ่าย (เช่น ภาษี การจ่ายดอกเบี้ย)
  

หากต้องการหาอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนของคุณ ให้หารสินทรัพย์รวมด้วยหนี้สินรวม

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนที่ดีคือเท่าใด

อัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนระหว่าง 1.50 ถึง 2.00 โดยทั่วไปถือว่าอยู่ในเกณฑ์ดี แม้ว่าอัตราส่วนนี้จะแตกต่างกันไปตามแต่ละอุตสาหกรรม โดยปกติแล้ว อัตราส่วนนี้หมายความว่าคุณมีสินทรัพย์ระยะสั้นเพียงพอที่จะครอบคลุมหนี้ระยะสั้น และมีเงินสำรองเพียงพอที่ช่วยให้คุณมีความยืดหยุ่น

ต่อไปนี้คือรายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับความหมายของอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนที่แตกต่างกัน

• ต่ำกว่า 1.00: คุณเป็นหนี้มากกว่าที่คุณมีในระยะสั้น ซึ่งมักจะเป็นสัญญาณเตือน คุณอาจประสบปัญหาด้านกระแสเงินสด เว้นแต่คุณจะมีเงินทุนจากภายนอกหรือวงจรรายรับที่รวดเร็วผิดปกติ
  
• ประมาณ 1.00: คุณมีสภาพคล่องทางการเงินเพียงพอในทางเทคนิค แต่ไม่เหลือที่ว่างให้สำหรับข้อผิดพลาด หากลูกค้าชำระเงินล่าช้าหรือคุณเจอค่าใช้จ่ายที่ไม่คาดคิด คุณก็อาจประสบปัญหาได้
  
• 1.50–2.00: โดยทั่วไปแล้ว นี่จะเป็นสัญญาณบ่งชี้ถึงสถานะการเงินที่ดี คุณสามารถชำระใบเรียกเก็บเงินและยังมีเงินสดสำรองไว้สำหรับสต๊อกสินค้าคงคลัง ครอบคลุมเดือนที่เศรษฐกิจซบเซา หรือสามารถคว้าโอกาสใหม่ๆ ได้
  
• มากกว่า 2.00: คุณอยู่ในพื้นที่ปลอดภัยแต่อาจไม่มีประสิทธิภาพ หากคุณมีเงินสดส่วนเกิน สินค้าคงคลังที่ขายไม่ออก หรือลูกหนี้การค้าที่เคลื่อนไหวช้า อัตราส่วนที่สูงเหล่านี้อาจกำลังซ่อนทรัพยากรที่ไม่ได้ใช้ประโยชน์อย่างเต็มที่ไว้ ซึ่งสามารถนำไปใช้ให้เกิดประโยชน์ได้มากกว่า
  

บริบทมีความสำคัญ สิ่งที่ถือว่า "ดี" ขึ้นอยู่กับอุตสาหกรรม โมเดลธุรกิจ และความเร็วในการหมุนเวียนของเงินในระบบของคุณ

นี่คือตัวอย่างบางส่วน

• ร้านขายของชำและผู้ค้าปลีกแฟชั่นตามกระแสมักสามารถดำเนินธุรกิจได้ดีแม้มีอัตราส่วนต่ำกว่า 1.00 เนื่องจากอุตสาหกรรมเหล่านี้มีการหมุนเวียนสินค้าคงคลังที่รวดเร็วรวมถึงการชำระเงินจากลูกค้าที่เกือบจะทันที มีเงินสดเข้ามาอย่างรวดเร็ว และเป็นเรื่องปกติที่ซัพพลายเออร์มักเสนอเงื่อนไขการชำระเงินที่เอื้ออำนวย
  
• ผู้ผลิต ผู้รับเหมา และผู้ให้บริการ B2B มักต้องการอัตราส่วนที่สูงกว่า พวกเขาอาจต้องจ่ายค่าแรงและค่าวัสดุเป็นเวลานานก่อนที่จะได้รับเงิน ซึ่งหมายความว่าพวกเขาต้องการบัฟเฟอร์สภาพคล่องที่มากกว่า
  

คุณควรเปรียบเทียบอัตราส่วนของคุณกับบริษัทอื่นในอุตสาหกรรมเดียวกัน และทำความเข้าใจว่าทำไมตัวเลขของคุณถึงเป็นแบบนั้น อัตราส่วน 1.20 อาจถือว่ามั่นคงสำหรับธุรกิจหนึ่ง แต่อาจไม่มั่นคงสำหรับธุรกิจอื่น ขึ้นอยู่กับกระแสเงินสด ความน่าเชื่อถือของลูกหนี้การค้า และความเร็วในการขายสินค้า

ตัวชี้วัดนี้ก็มีข้อจำกัดเช่นกัน โดยไม่ได้แสดงให้เห็นว่าสินทรัพย์ของคุณมีสภาพคล่องอย่างแท้จริงหรือไม่ หรือหนี้สินของคุณเติบโตเร็วกว่าที่คาดการณ์ไว้หรือไม่ บางบริษัทยังติดตามอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนเร็ว ซึ่งไม่รวมสินค้าคงคลังและสินทรัพย์อื่นๆ ที่แปลงสภาพช้า เพื่อให้มีมุมมองที่รอบคอบมากขึ้น

คุณจะปรับปรุงอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนของธุรกิจได้อย่างไร

เนื่องจากอัตราส่วนเงินทุนหมุนเวียนเท่ากับสินทรัพย์หมุนเวียนหารด้วยหนี้สินหมุนเวียน คุณจึงสามารถปรับปรุงได้โดยการเพิ่มสิ่งที่คุณมีอยู่ในมือหรือลดสิ่งที่คุณเป็นหนี้ในระยะสั้น

นี่คือวิธีที่ธุรกิจบรรลุผลสำเร็จโดยไม่กระทบต่อการเติบโตหรือกระแสเงินสด

การเพิ่มสินทรัพย์หมุนเวียน

• ได้รับเงินเร็วขึ้น: ยิ่งใบแจ้งหนี้ค้างชำระนานเท่าใด ก็ยิ่งมีแนวโน้มที่จะกลายเป็นหนี้เสียมากขึ้นเท่านั้น (เช่น เงินที่ค้างชำระแต่ไม่มีวันได้รับชำระ) ให้ออกใบแจ้งหนี้ให้ตรงเวลาและสม่ำเสมอ ใช้การแจ้งเตือนอัตโนมัติและข้อกำหนดที่ชัดเจน บังคับใช้วันครบกำหนดชำระหรือจูงใจให้ชำระเงินก่อนกำหนด เครื่องมือเช่นStripe Invoicing สามารถช่วยให้คุณทำงานนี้ได้โดยอัตโนมัติ เพื่อให้คุณไม่ต้องทวงหนี้ด้วยตนเอง
  
• __ เคลื่อนย้ายสินค้าคงคลังได้เร็วขึ้น: __ ให้ดูตัวชี้วัดการหมุนเวียน หากหน่วยเก็บสินค้าคงคลัง (SKU) บางหน่วยค้างนานเกินไป ให้ลดราคาหรือขายทิ้ง ให้รักษาสต๊อกสินค้าคงคลังให้เหมาะสมและตอบสนองต่อความต้องการ
  
• คาดการณ์กระแสเงินสด: สร้างการคาดการณ์ระยะสั้นเพื่อให้คุณสามารถดูได้ว่าเมื่อใดที่เงินทุนไหลเข้าอาจชะลอตัวหรือค่าใช้จ่ายอาจพุ่งขึ้นสูงสุด วิธีนี้ช่วยให้คุณสามารถวางแผนได้ คุณสามารถดึงการใช้จ่ายกลับมา ชะลอการเติมสต๊อกสินค้า หรือจัดเตรียมการจัดหาเงินทุนระยะสั้นก่อนที่จะเกิดสภาพคล่องตึงตัว
  

การลดหนี้สินหมุนเวียน

• _ลดค่าใช้จ่ายที่ไม่จำเป็น: _ ทบทวนต้นทุนการดำเนินงานของคุณ ค้นหาว่าส่วนไหนที่เกินตัวหรือต่ำกว่ามาตรฐาน แล้วตัดส่วนที่ไม่มีผลกระทบออกไป การปรับลดค่าใช้จ่ายประจำแม้เพียงเล็กน้อยก็สามารถช่วยเพิ่มเงินสดได้
  
• ยืดระยะเวลาการชำระเงินของคุณ: หากผู้ให้บริการให้เวลาคุณ 30 วัน ให้ใช้เวลาทั้ง 30 วัน การจ่ายเงินเร็วเกินไปอาจทำให้รู้สึกว่าต้องรับผิดชอบ แต่นั่นจะทำให้เงินที่คุณสามารถนำมาใช้ในส่วนอื่นได้หมดไป ซัพพลายเออร์บางรายอาจขยายระยะเวลาการชำระเงินหากคุณมีประวัติดี เพียงแต่อย่ายืดเวลาออกไปจนกระทบต่อความสัมพันธ์หรือเครดิตของคุณ
  
• รีไฟแนนซ์หนี้ระยะสั้น: หากอัตราส่วนหนี้สินระยะสั้นของคุณกำลังลดลง ควรปรึกษาผู้ให้กู้ของคุณ การย้ายหนี้ระยะสั้นบางส่วนไปไว้ในโครงสร้างระยะยาวสามารถช่วยลดภาระหนี้ปัจจุบันและปรับปรุงอัตราส่วนหนี้สินของคุณได้
  
• ใช้ประโยชน์จากเงินทุนหมุนเวียน: หากคุณต้องการการกระตุ้นในระยะสั้น ตัวเลือกเช่นวงเงินสินเชื่อทางธุรกิจและการจัดหาเงินทุนตามรายรับจะสามารถช่วยเพิ่มสินทรัพย์หมุนเวียนของคุณได้อย่างรวดเร็ว
  

Stripe Capital จะช่วยคุณได้อย่างไร

Stripe Capital เสนอบริการเงินทุนหมุนเวียนสำหรับธุรกิจที่มีสิทธิ์ ซึ่งขึ้นอยู่กับปริมาณการชำระเงิน โดยมีการชำระคืนเงินอัตโนมัติผ่านเปอร์เซ็นต์คงที่ของยอดขายในอนาคต

Capital สามารถช่วยคุณดำเนินการดังต่อไปนี้

• เข้าถึงเงินทุนเพื่อการเติบโตได้เร็วขึ้น: รับการอนุมัติเงินกู้หรือการจ่ายเงินสดล่วงหน้าให้กับผู้ค้าในไม่กี่นาที โดยไม่ต้องผ่านกระบวนการสมัครที่ยาวนานและข้อกำหนดหลักประกันของเงินกู้ธนาคารแบบดั้งเดิม
  
• ปรับการจัดหาเงินทุนให้สอดคล้องกับรายรับของคุณ: โครงสร้างตามรายรับของ Capital จะให้คุณจ่ายเงินเป็นเปอร์เซ็นต์คงที่จากยอดขายประจำวันของคุณ ดังนั้นการชำระเงินจึงปรับตามผลการดำเนินงานของธุรกิจของคุณ หากยอดเงินที่คุณจ่ายผ่านการขายไม่ถึงจำนวนขั้นต่ำที่ต้องชำระในแต่ละรอบ Capital จะหักเงินส่วนที่เหลือจากบัญชีธนาคารของคุณโดยอัตโนมัติเมื่อสิ้นสุดรอบบิล
  
• ขยายธุรกิจด้วยความมั่นใจ: มอบเงินทุนสำหรับโครงการริเริ่มเพื่อการเติบโต เช่น แคมเปญการตลาด การจ้างงานใหม่ การขยายสินค้าคงคลัง และอื่นๆ โดยไม่ทำให้มูลค่าหุ้นหรือสินทรัพย์ส่วนตัวของคุณลดลง
  
• ใช้ความเชี่ยวชาญของ Stripe: Capital ให้บริการโซลูชันทางการเงินทุนที่ออกแบบเองโดยใช้ความเชี่ยวชาญอันลึกซึ้งของ Stripe และข้อมูลการชำระเงิน
  

ดูข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิธีที่ Stripe Capital จะช่วยกระตุ้นการเติบโตของธุรกิจ หรือเริ่มใช้งานเลยวันนี้