Het is geweldig om contant geld op de bank te hebben, totdat u zich realiseert dat u volgende maand nog steeds niet kunt betalen. Een hulpmiddel dat ondernemingen kunnen gebruiken om dit probleem aan te pakken, is de werkkapitaalverhouding. Deze statistiek is een krachtige, maar over het hoofd geziene indicator van hoe een onderneming het echt doet: het snijdt door winstmarges en inkomstenpieken en kijkt direct of u uw rekeningen kunt betalen.

Hieronder leggen we uit wat de werkkapitaalverhouding is, hoe u deze kunt berekenen en hoe u deze kunt verbeteren zonder andere problemen voor uw onderneming te creëren.

Wat staat er in dit artikel?

• Wat is de werkkapitaalverhouding?
  
• Hoe berekent u de werkkapitaalverhouding?
  
• Wat wordt beschouwd als een goede werkkapitaalverhouding?
  
• Hoe kunt u de werkkapitaalverhouding van uw onderneming verbeteren?
  
• Hoe Stripe Capital kan helpen
  

Wat is de werkkapitaalverhouding?

De werkkapitaalverhouding is een snelle manier om te controleren of uw onderneming zijn kortetermijnrekeningen kan dekken. Het vergelijkt welke activa in het komende jaar in contanten kunnen worden omgezet met wat u in hetzelfde tijdsbestek verschuldigd bent. Deze verhouding berekent u door uw vlottende activa te delen door uw kortlopende verplichtingen. Als uw vlottende activa bijvoorbeeld $ 150.000 bedragen en uw kortlopende verplichtingen $ 100.000 zijn, is uw werkkapitaalverhouding 1,50. Met andere woorden, u het $ 1,50 beschikbaar voor elke $ 1,00 die u verschuldigd bent.

Terwijl werkkapitaal een bedrag in dollars is (berekend als vlottende activa minus kortlopende verplichtingen), is de werkkapitaalverhouding een aandeel. Als u $ 250.000 aan activa en $ 200.000 aan verplichtingen hebt, is uw werkkapitaal $ 50.000, maar uw verhouding is 1,25. De verhoudingsindeling is vooral handig om bedrijven van verschillende groottes te vergelijken of om uw liquiditeit in de loop van de tijd te volgen.

Hoe berekent u de werkkapitaalverhouding?

De werkkapitaalverhouding heeft een eenvoudige formule:

Werkkapitaalverhouding = vlottende activa ÷ kortlopende verplichtingen

Vlottende activa omvatten alle middelen die u verwacht binnen 12 maanden om te zetten in contanten, zoals:

• Liquide middelen en equivalenten
  
• Investeringen op korte termijn
  
• Debiteuren (d.w.z. onbetaalde klantfacturen)
  
• Voorraden
  

Kortlopende verplichtingen zijn alle verplichtingen die binnen 12 maanden vervallen, zoals:

• Crediteuren (d.w.z. rekeningen die u verschuldigd bent)
  
• Kortlopende leningen
  
• Het huidige deel van langlopende schulden
  
• Opgebouwde uitgaven (bijv. belastingen, rentebetalingen)
  

Om uw werkkapitaalverhouding te bepalen, deelt u de totale activa door de totale passiva.

Wat wordt beschouwd als een goede werkkapitaalverhouding?

Een werkkapitaalverhouding tussen 1,50 en 2,00 wordt over het algemeen als gezond beschouwd, hoewel deze kan variëren afhankelijk van de branche. Dit bereik betekent meestal dat u over voldoende kortlopende activa beschikt om uw kortlopende schulden te dekken en een buffer die u flexibiliteit geeft.

Hier is een nadere blik op wat verschillende werkkapitaalverhoudingen betekenen:

• Lager dan 1,00: U bent op korte termijn meer verschuldigd dan u bezit. Dat is vaak een waarschuwingssignaal. U kunt cashflowproblemen ondervinden, tenzij u externe financiering of een ongewoon snelle inkomsten-cyclus hebt.
  
• Rond 1,00: Technisch gezien bent u solvabel, maar er is geen ruimte voor fouten. Als een klant te laat betaalt of als u voor een verrassingsuitgave staat, kunt u tekort komen.
  
• 1,50–2,00: Dit geeft meestal een gezonde houding aan. U kunt uw facturen betalen en nog steeds geld hebben om voorraad in te slaan, een trage maand te overbruggen of een nieuwe kans te grijpen.
  
• Hoger dan 2,00: U bevindt zich op veilig terrein, maar mogelijk inefficiënt. Als u overtollig geld, onverkochte voorraad of traag bewegende vorderingen hebt, kan die hoge verhouding onderbenutte middelen verbergen die productiever zouden kunnen worden ingezet.
  

Context is belangrijk. Wat als ‘goed’ wordt beschouwd, hangt af van uw branche, businessmodel en hoe snel geld door uw systeem beweegt.

Hier zijn enkele voorbeelden:

• Supermarkten en fast-fashion winkeliers kunnen vaak prima werken met een verhouding van minder dan 1,00, aangezien deze industrieën een snelle voorraadomloopsnelheid hebben en bijna onmiddellijke betalingen aan klanten. Contant geld komt snel binnen en het is gebruikelijk dat leveranciers royale betaling voorwaarden aanbieden.
  
• Fabrikanten, onderaannemers en B2B-dienstverleners hebben doorgaans een hogere verhouding nodig. Ze kunnen betalen voor arbeid en materialen lang voordat ze betalingen innen, wat betekent dat ze een sterkere liquiditeitsbuffer nodig hebben.
  

U moet uw verhouding vergelijken met die van collega's in uw branche en begrijpen waarom uw nummer eruitziet zoals het eruit ziet. Een 1,20 kan voor de ene onderneming solide zijn, maar voor de andere wankel, afhankelijk van hoe cashflows, hoe betrouwbaar vorderingen zijn en hoe snel de voorraad verkoopt.

Deze statistiek heeft ook zijn beperkingen. Het laat niet zien of uw activa echt liquide zijn of dat uw verplichtingen sneller groeien dan verwacht. Sommige bedrijven volgen ook hun snelle verhoudingen, die voorraad en andere traag te converteren activa uitsluiten voor een conservatievere kijk.

Hoe kunt u de werkkapitaalverhouding van uw onderneming verbeteren?

Aangezien de werkkapitaalverhouding gelijk is aan vlottende activa gedeeld door kortlopende verplichtingen, kunt u deze verbeteren door ofwel te verhogen wat u op voorraad hebt, ofwel te verlagen wat u op korte termijn verschuldigd bent.

Hier leest u hoe ondernemingen dit bereiken zonder de groei of cashflow in gevaar te brengen.

Vlottende activa verhogen

• Ontvang sneller betalingen: Hoe langer facturen onbetaald blijven, hoe groter de kans dat ze oninbare vorderingen worden (d.w.z. verschuldigd geld dat nooit zal worden betaald). Factureer snel en consistent, gebruik automatische herinneringen en duidelijke voorwaarden, en dwing vervaldatums af of stimuleer vervroegde betaling. Hulpmiddelen zoals Stripe Invoicing helpen u dit werk te automatiseren, zodat u niet handmatig achter betalingen aan hoeft te gaan.
  
• Verplaats voorraad sneller: Kijk naar omzetstatistieken. Als bepaalde stock-keeping units (SKU's) te lang blijven staan, geef er dan korting op of liquideer ze. Houd de voorraad klein en responsief.
  
• Voorspel cashflow: Maak kortetermijnprognoses zodat u kunt zien wanneer de instroom mogelijk vertraagt of de uitgaven kunnen pieken. Zo kunt u plannen. U kunt uw uitgaven verminderen, de bevoorrading vertragen of kortetermijnfinanciering regelen voordat de liquiditeit krapper wordt.
  

Kortlopende verplichtingen verminderen

• Schrap onnodige uitgaven: Bekijk uw bedrijfskosten. Zoek waar te veel wordt uitgegeven of waar ondermaats wordt gepresteerd en schrap waar dit geen kwaad kan. Door zelfs kleine terugkerende uitgaven te verfijnen, kunt u geld vrijmaken.
  
• Spreid uw schulden: Als uw leveranciers u 30 dagen geven, gebruik dan alle 30 dagen. Te vroeg betalen voelt misschien verantwoord, maar het kost geld dat u elders zou kunnen gebruiken. Sommige leveranciers kunnen zelfs de termijn verlengen als u een solide staat van dienst hebt. Ga alleen niet zo ver dat u relaties of uw kredietwaardigheid schaadt.
  
• Herfinancier kortlopende schulden: Als uw verhouding daalt onder kortlopende verplichtingen, neem dan contact op met uw geldschieter. Door een deel van uw kortlopende schuld over te hevelen naar een structuur op langere termijn, kunt u de huidige last verlichten en uw verhouding verbeteren.
  
• Maak gebruik van werkkapitaalfinanciering: Als u op korte termijn een boost nodig hebt, kunnen opties zoals een zakelijke kredietlijn en op inkomsten gebaseerde financiering uw vlottende activa snel vergroten.
  

Hoe Stripe Capital kan helpen

Stripe Capital biedt in aanmerking komende bedrijven werkkapitaalfinanciering op basis van hun betalingsvolume, met automatische aflossing via een vast percentage van toekomstige verkopen.

Capital kan u helpen het volgende te doen:

• _Snellere toegang tot groeikapitaal: _ binnen een paar minuten een lening of voorschot voor verkopers krijgen, zonder het lange aanvraagproces en de zekerheidsvereisten van traditionele bankleningen.
  
• Financiering afstemmen op uw inkomsten: Dankzij de op inkomsten gebaseerde structuur van Capital betaalt u een vast percentage van uw dagelijkse inkomsten, zodat de betalingen meegroeien met uw ondernemingsprestaties. Als het bedrag dat u via de verkoop betaalt niet voldoet aan het minimum dat elke betalingsperiode verschuldigd is, schrijft Capital het resterende bedrag aan het einde van de periode automatisch af van uw bankrekening.
  
• Vol vertrouwen uitbreiden: Financier groei-initiatieven zoals marketingcampagnes, nieuwe medewerkers, voorraaduitbreiding en meer, zonder dan dit ten koste gaat van uw eigen vermogen of persoonlijke bezittingen.
  
• De expertise van Stripe gebruiken: Capital biedt op maat gemaakte financieringsoplossingen die zijn gebaseerd op de diepgaande expertise en betaalgegevens van Stripe.
  

Kom meer te weten over hoe Stripe Capital uw onderneming kan laten groeien of ga vandaag nog aan de slag.