企業がフィンテックかどうかを判断するのは、もはや簡単ではありません。埋め込み型金融ツールの普及により、プラットフォームは、法人経費用カード、資金口座、融資の利用などの金融サービスを、これまで以上に簡単に自社製品に直接連携できるようになりました。これらのカスタム金融サービスにより、プラットフォームはワンストップの目的地となり、顧客はビジネスのあらゆる側面を 1 カ所で管理できるようになります。

このガイドでは、ソフトウェアプラットフォーム向けの埋め込み型金融の基礎について説明します。金融サービスを自社製品に埋め込む理由、ソリューションの評価方法、Stripe がどのように役立つのかについてご紹介します。

埋め込み型金融とは

埋め込み型金融プロバイダーは、フィンテックのスタートアップ企業から既存のプラットフォームに至るあらゆる企業が、資金口座、カード、融資など、銀行が従来提供していた金融サービスを既存のソフトウェアに直接簡単に埋め込むことを可能にします。埋め込み型金融プロバイダーは通常、銀行と直接連携して基礎となるサービスを提供します。これにより、プラットフォームは API を使用して、顧客がよく知っていて信頼できるプラットフォームと直接連携することで、顧客が資金を保持し、請求書を支払い、キャッシュフローを管理し、資金を利用できるようにすることが可能です。

埋め込み型金融プロバイダーは、ネオバンクやマーケットプレイスなど、さまざまなビジネスにとって不可欠な存在です。現在、多くのプラットフォームが決済処理、ACH の利用、決済代行業者を通じた電信送金などを提供して、埋め込み型金融版をすでに提供しています。埋め込み型金融プロバイダーは、プラットフォームが自社製品にさらに多くの金融サービスを追加できるようにします。

埋め込み型金融の進化

10 年前は、ほとんどすべてのプラットフォームが「SaaS 1.0」と見なされ、カスタムソフトウェアサービス (サロンの予約スケジュールなど) のみを提供し、顧客のサブスクリプションから毎月の経常収益を生み出していました。現在、ほとんどのプラットフォームは「SaaS 2.0」世代に属していると見なされており、顧客のオンライン決済を促進しています。これは、金融ツールを自社製品に埋め込むための第一歩となります。この機能は、プラットフォームにとって欠かせないものになっており、オンライン決済を埋め込まなければ、プラットフォームが市場で競争するのは非常に困難になります。SaaS 2.0 プラットフォームは毎月のサブスクリプション料金を請求するだけでなく、決済処理機能の利用料金も顧客に請求できるため、オンライン決済が円滑に行われることで収益も向上します。

現在は、埋め込み型金融ソリューションの台頭により、プラットフォームは「SaaS 3.0」へとさらに進化しはじめており、決済機能以外にも埋め込み型金融の機能 (融資、口座、カードなど) を顧客に提供しはじめています。

プラットフォーム向けの埋め込み型金融の仕組み

サロンや理髪店向けの予約ソフトウェアと決済処理を提供するプラットフォーム (ここでは The Brush と呼ぶことにします) を想像してみてください。

The Brush の顧客の 1 社である Hair Flair を見てみましょう。Hair Flair は 3 年前から The Brush を利用して、予約の管理やクライアントからの支払いの回収を行っています。Hair Flair が事業運営のために追加の金融サービスを必要としている場合、次の 2 つの選択肢があります。1) 銀行を直接利用するか、2) The Brushを介して金融サービスを利用します。

銀行を直接利用する

Hair Flair は 2 号店をオープンしたばかりで、サロンのオーナーはまず、スタイリストへの支払いに使用する資金を保管する場所を必要としています。銀行口座を開設するには、地元の実店舗の銀行などの金融機関に行き、事業情報を共有する必要があります。

Hair Flair がビジネス用銀行口座として承認されない場合、事業と個人の財務を混在させる個人の銀行口座を開設する必要があります。このケースでは、口座は実店舗の銀行で作成されました。ただし、資金の流れを管理し、The Brush での収入から新しい口座に資金を移動する必要があります。また、資金が決済されるまで常に 2 〜 3 営業日待ってから従業員に支払う必要があります。

また、このサロンのオーナーには、マーケティングやスタジオの改装に投資するための資金が必要です。銀行口座を開設した金融機関にローンを申し込むこともできましたが、最終的には、地元の別の銀行で低金利のローンが見つかりました。銀行に直接出向いて、長々しい申請書に事業情報を記入し、ローンを申し込んでみました。残念なことに、その銀行は Hair Flair についての情報を持ち合わせておらず、サロンでの一般的なキャッシュフローにも通じていなかったため、Hair Flair へのローンは承認されませんでした。その後、さらに 2 つの銀行でローンを申し込み、数カ月後にその 1 つが承認されました。

また、Hair Flair には新店舗に関わるさまざまな支出があります。そのため、新しい設備や必需品を購入する際に個人用のカードを使用するのではなく、法人用のクレジットカードを申し込むことにしました。

低金利のカードを探した結果、ローンを申請した銀行や口座を開設した銀行とは異なる、さらに別の銀行でカードを作ることになりました。ここでも事業情報をすべて知らせなければならないのはもちろん、Brush からの売上や金融口座からの資金を使用してカードの支出をやりくりする方法を考案しなければなりません。

Hair Flair のオーナーは、複数の異なる銀行で口座を開設しましたが、これで終わりではありません。資金を追跡し、請求書の支払いを行い、小切手の不渡りを回避するための、口座間の資金を照合する長時間の作業が毎週発生します。また、この場合、資金が利用可能になる前に、利益の大部分が送金に引き当てられてしまうこともあります。

プラットフォームを通じて金融サービスを利用する

美容室向け予約ソフトウェアとしてスタートした Brush は、現在、決済処理、資金へのアクセス、法人カードの取得、金融口座の開設などのバンキング機能を顧客がすべて 1 カ所で利用できるようにしています。こうしたメリットはすべて、Brush の主力サービスであるスケジュール管理と予約機能に加えて提供されます。

Hair Flair は、すべてのクライアントの支払いを Brush で処理します。このため Brush は、Hair Flair の財務履歴の全体を把握することができます。さらにこうした情報は、美容業界全体に対する理解や、美容業界における一般的な資金ニーズを実感として理解することにもつながります。今回、Hair Flair がローンを申し込むと、Brush の銀行パートナーは、ローンの利用資格を Hair Flair のプラットフォーム上の決済額と履歴を基に判断し、翌日にはローンを承認しました。資金は、Brush を通じて開設した Hair Flair の金融口座で利用可能になり、追加の書類手続きは不要です。

また、Hair Flair はその追加資金を Brush を通じて取得した法人カードで簡単に使用できます。このカードは Hair Flair の金融口座に関連付けられているため、すべての資金 (売上と借り入れ資金) を一カ所で利用することができます。資金はすぐに利用可能となるため、クライアントがサービスへの支払いを行うと同時にカードを使用できます。このカードを使用して事業の必需品や経費の支払いができ、プラットフォームの設定によっては、カードの利用に応じて報酬を得ることが可能です (サロン関連の購入に対するキャッシュバックや 1 カ月無料で Brush を利用できる特典など)。

さらに最終的には、Hair Flair のオーナーが毎月の資金の照合に費やしていた時間を短縮できます。金融に関するすべての活動 (顧客の支払い、ローン、経費) を Brush のプラットフォーム上で一元管理できるため、複数のツールやシステムを切り替えることなく、オーナーは常に最新の財務レポートにアクセスできます。さらに、送金やローンの支払いを忘れる心配もありません。Brush は、Hair Flair のビジネス全体を運営するためのワンストップショップとなっています。

埋め込み型金融の利点

埋め込み型金融を使用すると、The Brush のようなプラットフォームでは顧客の中核的なビジネス上の問題を解決できます。
Hair Flair のような顧客は全体的な体験を向上させることができます。しかし、金融サービスの埋め込みは、顧客体験を向上させるだけではありません。プラットフォームにも実質的な利点がもたらされます。

• 顧客生涯価値 (LTV) の向上: LTV を高めるには、主に 2 通りの方法があります。顧客に製品を「さらに」使用してもらうか、製品を「より長い」期間使用してもらうかです。金融サービスをサポートすることで、さまざまな便利な機能を 1 カ所で提供する顧客向けのソフトウェアエコシステムを構築することで、この両方を実現できます。たとえば、Stripe Capital を介してローンを受けた Stripe の顧客の 80% 以上は、2 回目の Stripe Capital ローンを受けています。このため、Capital は初めて借り入れる顧客の獲得により多くの資金を投資できます。

• 解約の減少: 決済の処理、口座の開設、クレジットカードまたはデビットカードの使用、資本の調達は、ビジネスを運営する上で欠かせない要素です。これらの金融サービスを製品に埋め込むことで、顧客にソフトウェアを使い続ける重要な理由を与え、解約の可能性を自ずと減らします。

• 新たな収益源の創出: 埋め込み型金融はプラットフォームの売上の大きな部分を占める可能性を秘めています。実際、SaaS 企業は金融サービスを追加することで、売上を 2 〜 5 倍増加させることができると推定されています。有効にする金融サービスに応じて、インターチェンジ収益をキャプチャーするか (インターチェンジ: カード取引に付随する手数料)、決済処理手数料を請求するか、または提携銀行が顧客に金融サービスを提供できるように支援することで収益を得ることができます。

• 顧客体験と全体的な満足度の向上: 金融サービスをソフトウェアに埋め込むことで、顧客の時間、エネルギー、リソースを節約できます。顧客は、異種システムを行き来したり、複雑な銀行要件に対処したりするのではなく、すべてを 1 カ所で実行できます。これにより、顧客ロイヤルティが高まり、顧客満足度が向上するため、プラットフォームの製品を使い続け、他の人に勧める可能性が高くなります。

埋め込み型金融の始め方

プラットフォームに金融サービスを追加する前に、どのサービスが顧客に提供するのに最も適しているか確認する必要があります。万能なアプローチというものはありません。ほとんどの企業は決済を埋め込むことから始めますが、埋め込み型金融プロバイダーを通じて提供するサービスはさまざまです。たとえば、大規模なコマースプラットフォームである Lightspeed Capital は、対面決済とオンライン決済の埋め込みから始め、その 2 年後に顧客にローンを提供しはじめました。ユーザー調査を実施して、顧客が抱えている問題点を理解し、そのニーズに最も適した金融サービスを決定することをお勧めします。(現在 Stripe を使用しているプラットフォームの場合は、Stripe の担当者にお問い合わせいただければ、お手伝いいたします)。

以下では、埋め込み型金融プロバイダーに求めるべき 5 つのポイントをご紹介します。

1. 決済サービスの提供

最もシンプルなオプションは、1 つのソリューションで決済と埋め込み型金融サービスの両方を提供することです。これにより、市場投入や製品の拡張に必要な複雑さが大幅に軽減され、内部コストが削減されます。すべてが 1 つのシステム内にあるため、複雑な資金管理について心配する必要がなく、顧客はアカウント登録中に情報を一度だけ共有するだけで、さまざまな金融サービスを利用できます。これにより、顧客が抱える財務面での問題を解決するために必要な処理をプロバイダーに任せ、自社の主力製品に注力し続けることができます。

これは、顧客に最大の価値をもたらすことにもつながります。特定のプロバイダーを通じて決済サービス、金融口座、カードを利用することで、顧客が販売から得た資金で、プラットフォームの個人事業主や請負業者に簡単に支払うことができます。個人事業主や請負業者は、金融口座とカードを介して数秒で資金を利用できます。一方、プラットフォームで追加の運転資金が必要になることもありません。

2. さまざまな金融サービスへの対応

埋め込み型金融サービスを顧客に提供しはじめたばかりの場合、1 つのサービス (カードなど) のみから始めることをお勧めします。顧客の需要の高まりに合わせて、金融口座などの追加サービスを利用できるようにします。これらのさまざまな金融サービスはすべて、資金へのアクセス、保管、使用、移動など、資金の取り扱いに関連しているため、システムは相互にやり取りし、重要な顧客情報を渡すことができる必要があります。複数のポイントソリューションで埋め込み型金融を拡張するのではなく、事業拡大に合わせてさまざまな金融サービスに対応できる単一のシステムを探しましょう。

3. 市場にすばやく参入して反復する機能

プロダクト/マーケットフィットをテストして、自社製品に導入する金融サービスに対する需要があるかどうかを確認することをお勧めします。顧客の反応に応じて、すばやく反復または拡張できる必要があります。

たとえば、コアソリューションに決済機能を追加し、プラットフォームで顧客が資金を受け取れるようにするとします。多くの関心が寄せられていますが、顧客から経費を売上で簡単に支払える機能も欲しいとの申し出があったため、顧客へのカードの提供をテストしたいと考えています。最適なソリューションは、より広範囲に展開する前に、さまざまな機能をすばやく追加してテストできるものでなければなりません。

4. 容易な導入

できるだけ簡単に開始できるプロバイダーが最適です。導入にはある程度の時間を要しますが、開発者にとって使いやすい API を利用し、すぐに使用できる金融インフラストラ上に構築できる必要があります。これにより、インフラを一から構築するのではなく、コアビジネスと埋め込み型金融の連携に注力できます。

5. 法令遵守および規制管理の合理化

プロバイダーを通じて提供されるサービスは規制された業界に属しているため、管理と維持が要求される法令遵守と規制要件が数多く存在します。たとえば、経費用カードの提供は、ユーザー本人確認の管理、PCI 準拠の確保、KYC 要件の把握、不正利用を減らすための対策の維持を意味します。

プロバイダーは法令遵守や規制要件の大部分を自社に代わって処理できなければなりません。これにより、自社で法令遵守や規制要件遵守を維持するために必要な社内リソースの数を最小限に抑えられます。これは特にアカウント登録時に当てはまります。プロバイダーが事前に要件を遵守できるようにしてくれるのが理想的です。そうすれば、顧客は利用できる金融サービスの数に関係なく、プラットフォームを初めて導入するときに一度だけ情報を入力するだけで済みます。

Stripe にできること

Stripe は、プラットフォームが決済、融資、カード、金融口座など、フル機能で拡張可能な埋め込み型金融機能を自社で構築して立ち上げるための最も簡単かつ柔軟な方法です。Stripe の API と堅牢な決済ソリューションを組み合わせることで、フィンテックのスタートアップから既存のプラットフォームに至るあらゆる企業が自社ですでに利用しているソフトウェアに金融サービスを直接埋め込むことができます。Shopify、Housecall Pro、GlossGenius などの企業は、Stripe と提携して顧客の重大な問題を解決し、新たな収益源を生み出しています。

Stripe の各プロダクトは、顧客のニーズやプラットフォームのビジネスにとっての妥当性に応じてプラットフォームがさまざまな方法で組み合わせるための基盤となる API を提供しています。

• 決済ソリューション: Stripe Connect を使用すると、マルチパーティ決済を埋め込むことができ、顧客からの支払いの回収やサードパーティーへの入金など、さまざまな金融サービスを提供できます。プラットフォームは、提供サービスに対する手数料を徴収することで収益を得ます。

• 事業資金融資: Stripe Capital は、スピーディで柔軟な融資を可能にし、顧客のビジネスの成長をサポートできます。多くの中小企業は、特に事業の評価が困難な場合、競争力のあるローンを受けるのに苦労しています。Stripe は一度の導入だけで利用できる総合的な融資プログラムによってこの障壁を取り除きます。

• ビジネスカード: Stripe Issuing を使用すると、自社のブランディングでバーチャルカードと物理カードを即座に作成して発行できます。顧客はカードを使用して事業用の購入を行うため、販売によって得た資金にすばやくアクセスできます。顧客がどのように資金を使っているかを把握できます。また、Stripe がカードの作成、フルフィルメント、出荷を処理します。プラットフォームは、カードが使用されるたびに回収されるインターチェンジフィーを獲得します。

• 金融口座: Stripe Treasury の API は、顧客向けに FDIC 保険の対象となる口座を作成します。この口座では、特典を獲得したり、ACH または国内の電信送金を利用したりできます。また、小切手入金にも対応可能です (まもなく利用可能)。Stripe が銀行のネットワークとの事前のネゴシエーションを処理し、製品に KYC を埋め込みます。そのため、コストのかかる KYC プログラムを自社で構築する必要がなくなります。また、残りの法令遵守要件について助言を提供いたします。ほとんどのプラットフォームは Stripe Treasury と Stripe Issuing を共に導入して、顧客に資金を保管、使用、管理する方法を提供しています。

プラットフォームで Stripe を使用してローンを組成し、カードを発行し、金融口座を作成する方法の詳細については、Stripe チームにお問い合わせください。