Vous avez lancé votre propre entreprise et la croissance est à l’horizon. Lorsque vous envisagez l’avenir, vous ne visez pas seulement le succès immédiat, mais aussi la constitution d’un patrimoine à long terme pour votre entreprise, vos employés et vous-même. Un régime de retraite peut vous aider à réaliser tous ces objectifs.

En tant qu’entrepreneur, les résultats de votre entreprise auront une incidence prépondérante sur vos résultats financiers à court et moyen terme. Il peut donc être tentant de consacrer toute votre attention à votre entreprise. La mise en place d’un régime de retraite vous permet de prendre des risques calculés dans le cadre de vos activités. Il vous permet de conserver votre capacité à viser haut dans vos projets actuels et futurs. Sans régime de retraite financé, vous pourriez être contraint d’accepter un emploi moins risqué en milieu de carrière si vos premières initiatives ne portent pas leurs fruits.

En plus des avantages pour vous-même, les régimes de retraite deviennent de plus en plus courants lorsque vous commencez à embaucher davantage d’employés. Lorsqu’on leur a posé la question, 76 % des personnes de la génération Y ont déclaré que « les avantages liés à la retraite offerts par un employeur potentiel seront un facteur déterminant dans leur décision d’accepter ou non une offre d’emploi future ». La mise en place d’un régime de retraite peut grandement contribuer à attirer du personnel hautement qualifié.

Les incitations fiscales liées à l’offre d’un plan 401(k) peuvent être considérables pour les entreprises et les chefs d’entreprise, et pas seulement pour les employés. Un plan 401(k) peut permettre à une entreprise de réduire son revenu imposable tout en réduisant simultanément le revenu imposable de tous ses employés. En fin de compte, cela devient un moyen d’atteindre, puis de maintenir, une situation financière saine.

Les régimes de retraite sont complexes. Commencez par toutes les joies de la planification financière. Ajoutez-y des décisions obscures telles que les cotisations avant impôt ou après impôt. Complétez le tout avec des règles complexes en matière de tests de conformité. Maintenant, mélangez le tout en faisant face à une avalanche d’acronymes.

Nous sommes là pour vous expliquer l’écosystème en termes simples afin que vous puissiez prendre la bonne décision pour votre entreprise.

La planification de la retraite dépend fortement du contexte juridique et fiscal de chaque pays. Cet article se concentre sur les informations relatives aux retraites financées par des fonds privés dans les entreprises américaines, en particulier les jeunes entreprises et autres entreprises liées à Internet. Si vous avez besoin de conseils juridiques ou fiscaux spécifiques à votre situation, veuillez consulter votre avocat ou votre comptable.

Qu’est-ce qu’un régime de retraite?

Un régime de retraite est :

• Un compte d’investissement. Le propriétaire investit les fonds dans des actions, des obligations ou des produits financiers similaires.

• Appartient à l’employé. Contrairement aux retraites traditionnelles, les employés sont propriétaires du contenu de leur régime à tout moment, plutôt que celui-ci étant détenu en fiducie par l’employeur.

• Parrainé par un employeur. Les avantages fiscaux sont généralement accordés aux entreprises, et non aux particuliers.

• Réservé à la retraite. L’argent déposé sur le compte appartient au bénéficiaire et non à l’entreprise ou à un organisme gouvernemental, mais le retirer avant la retraite peut entraîner des pénalités prohibitives.

Les gouvernements ont tout intérêt à ce que leurs citoyens épargnent en vue de leur retraite. Afin d’inciter les entreprises à promouvoir l’épargne-retraite, ils leur offrent des avantages fiscaux substantiels pour la mise en place et le maintien de régimes de retraite pour leurs employés.

Bien que cela surprenne certains propriétaires-exploitants, ces avantages sont accessibles aux très petites entreprises, même aux petites entreprises dont tous les employés sont propriétaires, et ils sont considérables.

Pourquoi se préoccuper de la retraite?

Avec un régime de retraite professionnel, vous pouvez non seulement offrir un avantage immédiat à vous-même et à vos employés, mais vous pouvez également vous concentrer sur la constitution d’un patrimoine diversifié à long terme de différentes manières :

Créer un capital transférable : afin d’encourager l’épargne-retraite, l’IRS offre aux titulaires de régimes plusieurs options pour transférer des fonds, conserver le solde de leur compte et reporter le paiement des impôts jusqu’à l’âge de la retraite. Cela signifie que les fonds ne sont pas liés à une seule entreprise ou à une seule activité : ils vous suivent où que vous alliez. Les fondateurs et les employés des jeunes entreprises sont confrontés à un taux élevé d’échecs commerciaux et ont moins de chances de rester plusieurs décennies au même poste que les employés d’entreprises qui accordent des pensions. Ils ont donc besoin d’options de retraite qui tolèrent les changements fréquents d’employeur.

Se protéger contre les risques professionnels : les entrepreneurs courent un risque plus élevé que les employés occupant des postes similaires de subir des périodes prolongées de faibles revenus, que ce soit au moment de créer leur entreprise ou pendant les périodes de sous-performance de celle-ci. Contribuer à un régime de retraite dès le début de votre carrière et continuer à cotiser généreusement pendant les bonnes années vous permet de rester sur la bonne voie pour la retraite, même si vous subissez une volatilité prolongée de vos revenus en milieu de carrière. Si vous ne disposez pas d’un pécule qui s’accumule joyeusement, un ou deux échecs consécutifs dans le lancement d’une jeune entreprise peuvent limiter considérablement vos options de carrière futures; vous pourriez être contraint d’accepter un emploi sûr juste pour pouvoir vous permettre de prendre votre retraite, au lieu de poursuivre la carrière qui vous plaît.

Se protéger contre les risques liés au secteur : si vous êtes un jeune entrepreneur ou un professionnel dans le domaine des technologies, la grande majorité de votre patrimoine est de facto investie dans le secteur technologique : il s’agit de vos futurs revenus salariaux. Bien que le secteur soit actuellement en plein essor, rien ne garantit qu’il continuera à prospérer tout au long de votre carrière. Lors de la dernière crise technologique majeure (après l’ère des point-com), de nombreux professionnels comme vous ont souffert d’un chômage prolongé ou ont subi une baisse considérable de leur niveau de carrière lorsqu’ils se sont reconvertis dans un nouveau domaine. Un régime de retraite généreusement financé vous rend moins dépendant du secteur dans lequel vous travaillez actuellement.

Diversifier automatiquement un portefeuille au fil du temps : de nombreux fournisseurs de comptes de retraite proposent un rééquilibrage automatique entre les différentes classes d’actifs. Les fluctuations des marchés peuvent faire qu’une classe d’actifs particulière, comme les actions, devienne très intéressante à court terme, ce qui vous expose à un risque excessif par rapport à la répartition optimale compte tenu de vos préférences en matière de risque. Votre régime de retraite peut conserver automatiquement une répartition raisonnable, sans que vous ayez à le gérer activement.

Pourquoi envisager de mettre en place un régime de retraite?

Un régime de retraite est bon pour vous, pour vos employés et pour votre entreprise.

Avantages pour votre entreprise et plus encore

Les cotisations d’une entreprise à un régime de retraite sont généralement déductibles d’impôt pour cette entreprise. Cela inclut les cotisations de contrepartie, qui consistent à encourager les employés à épargner leur propre argent en « égalisant » le montant avec les fonds de l’entreprise (ce qui revient à augmenter leur rémunération). Les impôts sur les cotisations et sur les gains de placement peuvent être différés jusqu’à la retraite.

Lorsque vous et vos employés prendrez votre retraite et commencerez à retirer de l’argent, vous serez chacun imposés au taux d’imposition ordinaire sur les sommes retirées. Ce taux sera souvent nettement inférieur à celui que vous payiez pendant votre carrière professionnelle, car (comme vous ne toucherez plus de salaire à la retraite) vos revenus de placement seront imposés dans les tranches inférieures, plutôt que d’être ajoutés à vos revenus les plus élevés et imposés dans les tranches supérieures.

En prime, les propriétaires de petites entreprises peuvent également bénéficier d’un crédit d’impôt en plus des cotisations versées sur les comptes de retraite de leurs employés. Les nouvelles entreprises éligibles comptant au moins un employé peuvent obtenir un crédit d’impôt de 500 $ par an pendant les trois premières années d’activité pour la mise en place d’un plan 401(k).

Avantages fiscaux personnels

En tant que propriétaire d’une entreprise, vous serez probablement également admissible à cotiser au régime de retraite de votre entreprise. Cela peut vous permettre de réaliser des économies substantielles sur vos impôts personnels, de la même manière que pour les employés. Vous pouvez également réduire simultanément le revenu imposable de votre entreprise (si elle est imposée séparément de vous).

Il convient de noter que les plafonds de cotisation pour les propriétaires d’entreprises sont extraordinairement généreux.

Un outil pour le recrutement et la rétention

Si votre entreprise se prépare à une phase de forte croissance, le recrutement sera essentiel. Un plan 401(k) est un excellent moyen d’attirer et de fidéliser les talents. Près de 97 % des grandes entreprises proposent un plan 401(k), les employés le considèrent donc, à juste titre, comme un avantage « standard ». En revanche, seules 16 % des petites entreprises en offrent un. C’est regrettable, car cela accentue leur difficulté à rivaliser sur les salaires tout en augmentant leur exposition au risque financier.

En tant que jeune entreprise ou entreprise en phase de démarrage, vous améliorez considérablement votre image en matière de résultats financiers en proposant un plan 401(k). Vous offrez probablement à vos employés des montants importants en actions, ce qui présente un potentiel attractif. Proposer un plan 401(k) protège également vos employés contre les risques perçus. Cela vous aide à faire comprendre aux jeunes travailleurs (qui sont à un stade idéal de leur carrière pour commencer à épargner s’ils ne l’ont pas déjà fait) que vous prenez des décisions financières prudentes, tout en apaisant une préoccupation majeure de nombreux candidats plus expérimentés (pour qui la sécurité financière à la retraite peut être une question prioritaire).

Plusieurs États ont lancé un régime de retraite parrainé par l’État ou envisagent d’en proposer un. Ces régimes obligeront probablement les employeurs à soit mettre en place leur propre régime de retraite, soit inscrire leurs employés au régime parrainé par l’État, soit obtenir de leur part une demande de non-participation.

Les régimes parrainés par l’État n’ont généralement pas de plafond de cotisation aussi élevé que les régimes parrainés par les entreprises (20 500 $ contre 6 000 $ pour les personnes âgées de moins de 50 ans). Les régimes parrainés par les entreprises offrent généralement un choix plus large d’options d’investissement et des ratios de frais moins élevés. (Les ratios de frais correspondent au pourcentage des actifs que vos employés paieront chaque année à partir de leur compte de retraite. Des ratios de frais plus élevés se traduisent directement par des rendements d’investissement plus faibles et, par conséquent, par une retraite moins confortable.)

Par conséquent, si vous êtes en mesure d’offrir à vos employés un régime parrainé par l’entreprise, cela peut être une meilleure offre que de les inscrire par défaut au régime parrainé par l’État.e meilleure offre que de les faire bénéficier par défaut de l’offre de l’État.

Avant impôts ou après impôts

Selon les règles du régime, un participant peut cotiser avec des dollars avant impôt, après impôt ou les deux.

Cela peut paraître compliqué, mais ce n’est pas le cas. Presque tout ce que vous achetez dans la vie quotidienne est payé avec des dollars après impôt. Lorsque vous entendez « dollars après impôt », pensez simplement à « argent ordinaire ».

Une cotisation avant impôt est légèrement différente : elle est déduite de votre salaire avant les impôts, ce qui réduit effectivement votre revenu imposable pour l’année en cours.

Que vous cotisiez avant ou après impôt à un compte de retraite, chaque dollar provenant du régime de retraite est imposé une seule fois (en supposant que l’argent reste dans le compte jusqu’à la retraite). Les dollars avant impôt et tous les gains de placement sont imposés après votre départ à la retraite; les dollars après impôt sont imposés lorsque vous les gagnez pendant votre carrière professionnelle.

On peut se demander quelle est la solution la plus efficace. Cela dépend de divers facteurs, notamment la tranche d’imposition actuelle, les sources de revenus pendant la retraite, le parcours professionnel et (éventuellement) l’opinion sur l’évolution des taux d’imposition ou des règles fiscales au cours des prochaines décennies.

Vos conseillers fiscaux ou financiers personnels peuvent vous aider à déterminer ce qui convient le mieux à votre situation. De manière générale, la plupart des entreprises en phase de démarrage n’ont pas encore atteint leur plein potentiel, et la plupart des employés du secteur technologique disposeront de revenus et d’actifs plus élevés à la retraite qu’actuellement. Ces facteurs tendent à rendre les cotisations après impôt plus avantageuses sur le long terme.

Considérations relatives au lancement d’un régime de retraite

Votre entreprise doit probablement disposer d’un régime de retraite, mais le moment n’est peut-être pas idéal pour en mettre un en place. Tout dépend du stade de développement de votre entreprise :

Rester à flot : votre priorité absolue devrait généralement être de maintenir votre entreprise à flot. Si vous êtes confronté à des problèmes de trésorerie potentiels chaque mois et que vous parvenez à peine à couvrir vos frais généraux, un régime de retraite professionnel n’est probablement pas votre priorité. Stabilisez votre trésorerie (ou obtenez un financement adéquat) avant de financer les avantages sociaux de vos employés. L’assurance maladie devrait être votre priorité, car c’est l’avantage le plus apprécié par les employés.

Phase de croissance : une fois que votre entreprise est en mesure de couvrir les dépenses de santé de vos employés, dispose d’un flux de trésorerie plus prévisible et bénéficie de taux d’intérêt plus acceptables, vous devriez commencer à envisager la mise en place d’un régime de retraite professionnel. Il n’existe malheureusement pas de règle absolue en la matière, mais une bonne règle générale consiste à changer votre façon de penser à l’égard de vos employés, actuels et futurs.

Lorsque vous avez validé votre concept et que votre entreprise commence à prendre de l’ampleur, il devient de plus en plus important pour votre activité de recruter les meilleurs talents et de fidéliser ceux dont vous disposez déjà. C’est généralement à ce moment-là qu’il est judicieux de mettre en place un régime d’épargne-retraite. En effet, il s’agit d’un moyen efficace d’attirer de nouveaux employés et de montrer à vos employés actuels que vous vous souciez de leur bien-être à long terme, tout en gardant à l’esprit les objectifs financiers de votre entreprise.

Choisir entre les différentes options proposées

Il existe au moins une demi-douzaine de types de régimes de retraite différents. Pour certains entrepreneurs, choisir entre eux revient à se retrouver face à une soupe à l’alphabet. Nous allons vous expliquer tout cela en détail.

Si vous êtes propriétaire individuel et que vous n’avez pas l’intention d’augmenter vos effectifs, vous devriez envisager un plan 401(k) individuel.

Les plans 401(k) individuels sont des plans 401(k) qui ne comptent qu’un seul membre (vous, le propriétaire de l’entreprise) et, comme les plans 401(k) classiques, ils offrent la possibilité de cotiser avec des dollars avant ou après impôt.

En 2022, vous pouvez cotiser jusqu’à 20 500 $ (27 000 $ si vous avez 50 ans ou plus) en tant qu’employé, et vous pouvez également cotiser 25 % de votre revenu net provenant d’un travail indépendant pour l’année en tant qu’employeur. Le plafond combiné est de 61 000 $ (ce qui est très généreux). Cela implique vraisemblablement des économies d’impôt de plusieurs dizaines de milliers de dollars.

Vous n’êtes pas obligé de cotiser le montant maximal chaque année (et vous ne serez probablement pas en mesure d’atteindre ce montant maximal au cours des premières années d’activité de votre entreprise).

Mieux encore, un plan 401(k) individuel vous permet également de vous associer à votre conjoint. Lorsque celui-ci tire des revenus de l’entreprise individuelle, il est autorisé à verser des cotisations équivalentes à celles du propriétaire de l’entreprise. Si votre entreprise connaît un succès important, cela signifie que vous pouvez économiser jusqu’à 122 000 $ par an en tant que couple marié pour votre retraite.

Le plafond de cotisation du plan 401(k) individuel est imbattable, ce qui en fait un excellent choix pour les entreprises qui n’ont pas l’intention d’embaucher des employés à temps plein.

Si vous êtes chef d’entreprise et que vous envisagez d’augmenter vos effectifs, vous disposez de nombreuses autres options.

Si vous envisagez d’embaucher des employés à temps plein, plusieurs options s’offrent à vous. Les plafonds de cotisation sont ceux en vigueur en 2022.

SEP IRA : seul un employeur peut cotiser (jusqu’à 25 % du salaire de l’employé, plafonné à 61 000 $). Cela peut être une excellente option pour une entreprise avec un seul propriétaire ou quelques cofondateurs, car elle impose moins d’exigences en matière de conformité. Elle réduit donc la charge administrative et offre en outre une limite de cotisation extrêmement élevée.

401(k) : vous pouvez choisir entre des plans de cotisations avant impôt (401(k) « traditionnels ») et après impôt (Roth 401(k)). L’employeur et l’employé peuvent cotiser jusqu’à un maximum combiné de 61 000 $, dont 20 500 $ maximum provenant de l’employé (ou 27 000 $ pour les personnes âgées de 50 ans ou plus).

Le SIMPLE IRA, décrit comme très complexe par l’IRS, offre une limite de cotisation salariale de 14 000 $ (17 000 $ pour les salariés âgés de 50 ans ou plus. Il est uniquement accessible aux employeurs comptant 100 salariés ou moins et impose des cotisations (faibles) de la part de l’employeur.

(Pour être complet, il existe également un plan 403(b), mais sa disponibilité est plus limitée. Il ne s’applique souvent pas aux entrepreneurs et aux employés de jeunes entreprises.)

Alors, que devrait choisir une entreprise?

Les entreprises doivent consulter leurs conseillers financiers avant de prendre des décisions importantes. La plupart des entreprises qui emploient des salariés non fondateurs ont tout intérêt à opter pour un plan 401(k). Une entreprise qui n’emploie aucun salarié non propriétaire peut tirer parti de la charge administrative réduite du SEP IRA.

Ce qu’il faut attendre d’un régime et d’un fournisseur

Options d’investissement : recherchez des fonds indiciels et des fonds négociés en bourse (ETF) à faible coût

Consultez la liste des options d’investissement proposées par un fournisseur de plans 401(k). De manière générale, vous trouverez soit des fonds indiciels à faible coût, soit des fonds gérés activement à coût plus élevé. À long terme, les fonds indiciels surpassent généralement les fonds gérés activement grâce à la différence entre leurs frais. Cette conclusion s’appuie sur des décennies de données. L’amélioration des rendements d’investissement obtenue en minimisant les frais sur toute la durée de la carrière d’un employé est énorme. En choisissant un fournisseur qui propose des fonds à faible coût, vous pouvez faire économiser à chaque participant des dizaines de milliers de dollars à long terme.

Les prix pratiqués pour les fonds des différentes catégories d’actifs varient, mais à titre d’exemple, les fonds indiciels investissant dans des actions américaines peuvent facturer des frais aussi bas que quatre points de base (4 $ pour chaque tranche de 10 000 $) par an. Les fonds gérés activement dans la même catégorie d’actifs peuvent facilement coûter 20 fois plus cher.

Plan fiduciaire

Un fiduciaire est une personne légalement tenue de faire passer vos intérêts avant les siens. De nombreux fournisseurs de plans 401(k) ne sont pas des fiduciaires. Cela peut les amener à recommander des produits sous-optimaux en échange de commissions versées par les fournisseurs de ces produits. Vous obtiendrez probablement la meilleure offre auprès de quelqu’un qui est tenu d’agir dans votre intérêt, plutôt que dans celui du plus offrant. (Petit détail amusant de ce domaine : c’est votre argent qu’ils utilisent pour enchérir.)

Assistance RH évolutive

En tant que propriétaire d’une petite entreprise, vous devriez généralement consacrer votre temps aux aspects les plus importants pour augmenter votre chiffre d’affaires. Il ne s’agira presque jamais de remplir des documents administratifs liés aux ressources humaines.

En théorie, vous pouvez gérer vous-même un plan 401(k) ou embaucher du personnel à temps plein pour le faire à votre place. Vous devriez probablement choisir un fournisseur de plans 401(k) à la place. Idéalement, choisissez un service capable d’évoluer au fur et à mesure que votre entreprise se développe. Recherchez une entreprise qui offre une gestion complète des plans 401(k), y compris les tests de conformité, les audits, le respect des délais de l’IRS et les formulaires fiscaux.

Flexibilité dans la conception du régime

Chaque entreprise a des besoins et des défis qui lui sont propres : il est donc essentiel de concevoir un régime qui maximise les avantages tant pour les employeurs que pour les employés. Prenez le temps de vous renseigner sur les besoins de vos employés et sur leurs objectifs en matière d’épargne-retraite. Vous souhaitez offrir un régime qui soit vraiment utile à vos employés, auquel ils auront envie de participer et qui vous aidera à planifier votre situation actuelle et votre avenir.

Frais et coûts peu élevés

Le ministère du Travail classe les frais liés aux régimes en quatre catégories :

• Basés sur les actifs : frais basés sur le montant des actifs du régime, représentés en pourcentage ou en points de base. Cela inclut généralement les « droits de garde », qui s’élèvent généralement à environ deux à trois pour cent.

• Par personne : frais basés sur le nombre d’employés éligibles ou de participants réels au régime. Ils peuvent varier de 8 $ à plus de 750 $ par mois et par personne.

• Basés sur les transactions : frais liés à l’exécution d’un service ou d’une transaction particulière.

• Taux forfaitaire : frais fixes qui ne varient pas, quelle que soit la taille du régime.

Pour les propriétaires de jeunes entreprises, un modèle à taux forfaitaire permet de mieux contrôler les dépenses. Alors que 23 % des propriétaires de petites entreprises estiment qu’un plan 401(k) est trop coûteux, il existe de plus en plus d’options abordables qui offrent des services de meilleure qualité qu’il y a quelques années.

Devriez-vous verser une contribution équivalente à celle de vos employés?

Il existe quatre avantages à verser des cotisations équivalentes à celles des employés :

• Verser des primes exonérées d’impôt : vous pourriez verser à une employée une prime de 5 000 $, mais avec un taux d’imposition de 15 %, elle ne recevrait que 4 250 $. De plus, votre entreprise devrait payer des charges sociales sur cette prime. Verser 5 000 $ sur son compte de retraite a le même effet motivant, mais lui permet d’accumuler plus d’argent pour son avenir et coûte généralement moins cher à votre entreprise.

• Réduction du revenu imposable de l’entreprise : les cotisations de contrepartie constituent une dépense d’entreprise déductible.

• Réussir les tests de conformité : les régimes de retraite sont soumis à des tests de non-discrimination et à des politiques de sécurité afin de garantir que les avantages ne profitent pas excessivement aux employés ou aux propriétaires hautement rémunérés. Si vous effectuez des cotisations de manière spécifique, vous pouvez être exempté de certains de ces tests.

• Encourager et donner l’exemple d’un comportement responsable : le fait de verser une contribution équivalente à celle des employés leur donne une raison de commencer ou de continuer à épargner, et le fait de les encourager activement montre que vous vous souciez d’eux. Pour attirer et fidéliser vos employés, vous devez leur témoigner votre confiance et votre engagement, et en agissant de manière responsable, vous leur montrez que vous êtes digne de confiance dans d’autres domaines également.

Gardez à l’esprit les règles applicables en matière de cotisations de contrepartie : vous ne pouvez pas verser de cotisations de contrepartie qui dépassent les limites combinées des cotisations de l’employeur et des employés, et vous ne pouvez pas enfreindre les dispositions relatives aux tests de non-discrimination. Ces questions sont particulièrement épineuses pour les employés hautement rémunérés (comme les fondateurs, par exemple). Souvent, les entrepreneurs externalisent la gestion de leur plan 401(k) à un prestataire tiers qui connaît bien toutes les réglementations applicables et peut s’assurer que tout est en ordre.

Récapitulatif

Si votre entreprise est sur la voie du succès, elle devrait probablement proposer un régime de retraite à un moment donné. Il existe une multitude d’options abordables et flexibles qui vous permettent de générer de la richesse pour tous les employés et propriétaires à long terme, tout en vous concentrant principalement sur la gestion quotidienne et annuelle de l’entreprise.