Die Unternehmergesellschaft (haftungsbeschränkt), kurz UG, ist eine besondere Variante der GmbH, die mit geringerem Startkapital gegründet werden kann. Unabhängig von der Höhe des Stammkapitals ist jedoch auch für eine UG unter Umständen eine Finanzierung erforderlich. Zusätzliches Kapital kann zum Beispiel für Investitionen, Wachstum oder die Sicherung der Liquidität genutzt werden. Eine naheliegende Finanzierungsoption hierfür ist der klassische Bankkredit.

In diesem Artikel erfahren Sie, warum Banken Kreditanfragen kleiner Unternehmen ablehnen können, welche Voraussetzungen für die Kreditvergabe an eine UG im Vergleich zur GmbH gelten und welche Unterlagen Banken typischerweise verlangen. Zudem erläutern wir, welche Finanzierungsalternativen UGs zur Verfügung stehen und wie Sie Ihre Chancen auf eine Finanzierungszusage verbessern können.

Das Wichtigste auf einen Blick

• Banken bewerten bei einem Kreditantrag vor allem die wirtschaftliche Lage, die Rückzahlungsfähigkeit und das Ausfallrisiko einer UG.
  
• Eine geringe Eigenkapitalausstattung oder fehlende Sicherheiten erschweren häufig die Finanzierung besonders bei jungen Unternehmen.
  
• Für UG und GmbH gelten bei der Kreditanfrage grundsätzlich ähnliche Voraussetzungen, wobei das geringere Stammkapital der UG die Bedeutung von Eigenmitteln und Sicherheiten erhöhen kann.
  
• Förderkredite, Beteiligungsfinanzierungen, Venture Capital oder umsatzbasierte Finanzierungen bieten Alternativen zum klassischen Bankkredit.
  
• Eine realistische Finanzierungsplanung, vollständige Unterlagen und eine nachvollziehbare Darstellung des Vorhabens können die Chancen auf eine Finanzierungszusage verbessern.
  

Warum lehnen Banken Kreditanträge von kleinen Unternehmen ab?

Banken prüfen Kreditanfragen von Unternehmen in Deutschland sorgfältig, weil sie das Risiko eines Zahlungsausfalls einschätzen müssen. Dabei betrachten sie die wirtschaftliche Situation des Unternehmens, seine bisherigen Geschäftsergebnisse und die erwartete Fähigkeit, den Kredit einschließlich Zinsen zurückzuzahlen. Auch die Werthaltigkeit und Verwertbarkeit möglicher Sicherheiten spielt eine wichtige Rolle.

Bei kleinen Unternehmen erschwert eine geringe Eigenkapitalausstattung häufig die Kreditaufnahme. Verfügt ein Unternehmen nur über wenige eigene finanzielle Mittel, kann dies aus Sicht der Bank auf eine höhere Abhängigkeit von Fremdkapital hindeuten. Gleichzeitig verfügen kleinere Unternehmen mitunter über weniger werthaltige Vermögensgegenstände, die sie als Sicherheit anbieten können.

Beispiel UG (haftungsbeschränkt)

Die Unternehmergesellschaft (haftungsbeschränkt) ist eine besondere Form der GmbH und besitzt als Kapitalgesellschaft eine eigene Rechtspersönlichkeit. Sie kann mit einem Stammkapital von weniger als 25.000 € gegründet werden. Damit bietet die UG Gründerinnen und Gründern mit wenig Startkapital einen vergleichsweise einfachen Zugang zu einer haftungsbeschränkten Gesellschaftsform. Diese Besonderheit kann jedoch bei einer Kreditanfrage relevant werden. Eine neu gegründete UG verfügt oft nur über geringe Eigenmittel, eine kurze Unternehmenshistorie und nicht über mehrere aussagekräftige Jahresabschlüsse. Für die Bank stehen damit weniger Informationen zur Verfügung, anhand derer sie die zukünftige Zahlungsfähigkeit beurteilen kann. Gleiches gilt grundsätzlich bei einer Start-up-Finanzierung, bei der Banken ebenfalls nicht auf belastbare Kennzahlen aus vergangenen Geschäftsjahren zurückgreifen können. Die haftungsbeschränkte Struktur einer UG bedeutet zudem grundsätzlich, dass die Gesellschafter/innen nicht persönlich mit ihrem Privatvermögen für die Verbindlichkeiten der Gesellschaft haften.

Weitere Gründe für eine Ablehnung

Eine Kreditanfrage scheitert unter Umständen, wenn die gewünschte Kredithöhe nicht zur wirtschaftlichen Leistungsfähigkeit des Unternehmens passt. Auch negative Zahlungserfahrungen, hohe Kreditverbindlichkeiten an anderer Stelle oder eine angespannte Liquidität können die Entscheidung beeinflussen. Das wirtschaftliche Umfeld spielt ebenfalls eine Rolle. Steigende Ausfallrisiken und eine geringere Risikotoleranz können Banken dazu veranlassen, ihre Kreditrichtlinien zu verschärfen.

Welche Voraussetzungen gelten für die Kreditvergabe an eine UG im Vergleich zur GmbH?

Durch die Ähnlichkeit der beiden Rechtsformen gelten für eine UG bei der Kreditvergabe keine vollständig anderen Voraussetzungen als für eine GmbH. Ein wesentlicher Unterschied liegt allerdings im Stammkapital. Während das Stammkapital einer GmbH mindestens 25.000 € betragen muss, ist die Gründung einer UG theoretisch bereits mit einem Euro Stammkapital möglich

Umso wichtiger werden bei einem UG-Kredit für mögliche Geldgeber die wirtschaftliche Leistungsfähigkeit des Unternehmens, eine ausreichende Rückzahlungsfähigkeit und gegebenenfalls zusätzliche Sicherheiten. Ein höherer Eigenkapitalanteil kann die finanzielle Stabilität verbessern und das Ausfallrisiko aus Sicht der Bank reduzieren. Das nominelle Stammkapital allein sagt jedoch wenig über die aktuelle wirtschaftliche Stärke des Unternehmens aus: Eine UG mit geringem Stammkapital kann durchaus über weiteres Eigenkapital, Vermögenswerte und stabile Umsätze verfügen.

Als Sicherheit kommen unter anderem Vermögenswerte, offene Forderungen oder Bürgschaften infrage. Welche Sicherheiten erforderlich sind, hängt unter anderem von der Kredithöhe, dem Finanzierungszweck und der Risikoeinschätzung der Bank ab. Sind keine ausreichenden Sicherheiten vorhanden, können zusätzliche Sicherheiten oder Bürgschaften durch Dritte die Finanzierung unterstützen. Dabei können beispielsweise Gesellschafter/innen, Geschäftspartner/innen, Verwandte oder Bekannte zusätzliche Sicherheiten stellen oder für den Kredit bürgen.

Persönliche Bonität

Neben der wirtschaftlichen Situation der UG kann auch die Bonität der hinter dem Unternehmen stehenden Personen relevant sein. Dies gilt vor allem dann, wenn Gesellschafter/innen oder Geschäftsführer/innen persönlich für den Kredit haften oder eine Bürgschaft übernehmen sollen. Bestehen bereits erhebliche persönliche Verbindlichkeiten oder negative Einträge bei Auskunfteien, kann dies die Finanzierung erschweren. Bei einem KfW-Kredit für eine UG können im Rahmen der Bonitätsprüfung beispielsweise auch Auskünfte von der SCHUFA berücksichtigt werden. Es kann daher für Unternehmer/innen sinnvoll sein, die eigene Bonität bereits vor dem Kreditantrag zu prüfen und mögliche negative Einträge frühzeitig zu klären.

Finanzierungszweck

Um als UG einen Kredit zu bekommen, ist entscheidend, ob die geplante Finanzierung zum Unternehmen und zum jeweiligen Finanzierungszweck passt. Die Bank prüft, wofür der Kredit eingesetzt werden soll und ob die erwarteten Einnahmen ausreichen, um Zins und Tilgung zu bedienen. Ein nachvollziehbares Finanzierungskonzept trägt dabei unabhängig von der Rechtsform dazu bei, die wirtschaftliche Tragfähigkeit des Vorhabens darzustellen. Sowohl bei einem Kredit für eine UG als auch bei einem GmbH-Kredit ergibt sich die Kreditwürdigkeit aus einer Gesamtbetrachtung des Vorhabens, der wirtschaftlichen Leistungsfähigkeit und der verfügbaren Sicherheiten.

Welche Unterlagen benötigt eine UG für die Beantragung eines Kredits?

Wer einen Kredit für seine UG beantragen möchte, muss der Bank verschiedene Unterlagen zur wirtschaftlichen Situation des Unternehmens vorlegen. Welche Dokumente konkret erforderlich sind, hängt unter anderem von der Höhe des Kredits, dem Finanzierungszweck und der Unternehmensphase ab. Typischerweise fordern Banken die folgenden Unterlagen an:

• Jahresabschlüsse: Bei bestehenden UGs dienen Bilanzen und Gewinn- und Verlustrechnungen als Grundlage für die Beurteilung der bisherigen Geschäftsentwicklung.
  
• Betriebswirtschaftliche Auswertung: Eine aktuelle BWA gibt der Bank einen Einblick in die laufende wirtschaftliche Entwicklung des Unternehmens.
  
• Geschäftsplan: Gerade bei neu gegründeten UGs kann ein nachvollziehbarer Geschäfts- und Finanzierungsplan helfen, die erwartete Entwicklung und den Finanzierungsbedarf darzustellen.
  
• Liquiditätsplanung: Eine Übersicht über erwartete Einnahmen und Ausgaben zeigt, ob die UG voraussichtlich in der Lage ist, Zins und Tilgung zu bedienen.
  
• Nachweise zu Sicherheiten: Werden Vermögenswerte, Forderungen oder andere Sicherheiten angeboten, können entsprechende Nachweise erforderlich sein.
  
• Unternehmensunterlagen: Darüber hinaus können der Gesellschaftsvertrag, der Handelsregisterauszug oder Informationen zu den Gesellschafterinnen und Gesellschaftern sowie Geschäftsführerinnen und Geschäftsführern erforderlich sein.
  

Welche Finanzierungsalternativen zu einem Bankkredit gibt es für UGs?

Nicht jede UG muss ihren Finanzierungsbedarf über einen klassischen Firmenkredit decken. Je nach Unternehmensphase, Geschäftsmodell und Höhe des Kapitalbedarfs können andere Finanzierungsformen sinnvoll sein. Sowohl für junge als auch für etablierte Unternehmen ist es daher ratsam, verschiedene Optionen zu vergleichen, bevor sie einen Kredit für eine UG aufnehmen. Neben klassischen Bankkrediten kommen unter anderem folgende Finanzierungsalternativen infrage:

• Gründer- und Förderkredite
  Öffentliche Förderbanken wie die KfW bieten spezielle Darlehen für Gründungen, Investitionen und Wachstum an. Aufgrund möglicher Zinsvorteile, langer Laufzeiten und teilweise tilgungsfreier Anlaufphasen kann ein KfW-Kredit für eine UG eine attraktive Alternative zu einem herkömmlichen Bankdarlehen sein.

• Beteiligungsfinanzierung
  Bei einer Beteiligungsfinanzierung stellen Investorinnen und Investoren der UG Kapital zur Verfügung und erhalten im Gegenzug Unternehmensanteile. Diese Form der Finanzierung kann vor allem für Unternehmen mit hohem Wachstumspotenzial interessant sein.

• Venture Capital
  Venture-Capital-Gesellschaften investieren vor allem in junge Unternehmen mit hohem Wachstumspotenzial. Neben Kapital können sie Know-how und Netzwerke einbringen. Dafür erhalten sie Beteiligungen und gegebenenfalls Mitspracherechte und partizipieren an der wirtschaftlichen Entwicklung des Unternehmens.

• Private Equity
  Private-Equity-Investitionen richten sich meist an etablierte Unternehmen und können beispielsweise für Wachstum, Umstrukturierungen oder weitere Expansionsschritte genutzt werden. Auch hier erhält die UG Kapital und gegebenenfalls strategische Unterstützung, muss dafür jedoch Unternehmensanteile und bestimmte Mitspracherechte abgeben.

• Umsatzbasierte Finanzierung
  Bei einer umsatzbasierten Finanzierung, wie sie Stripe Capital bietet, erhält das Unternehmen Kapital, das anschließend über einen festgelegten Anteil der laufenden Umsätze zurückgezahlt wird. Diese Art der Finanzierung kann sich besonders für UGs mit schwankenden Einnahmen eignen.

• Crowdinvesting
  Über Online-Plattformen können viele private Anleger/innen gemeinsam Kapital für ein Unternehmen bereitstellen. Im Gegenzug erhalten sie je nach Modell eine Beteiligung oder eine andere Form der finanziellen Gegenleistung.

• Crowdfunding
  Beim Crowdfunding wird Kapital von einer Vielzahl von Personen für ein konkretes Projekt oder Vorhaben eingesammelt. Je nach Modell können dafür Produkte, Prämien oder andere Gegenleistungen angeboten werden.

Welche Vor- und Nachteile hat ein klassischer UG-Kredit gegenüber alternativen Finanzierungen?

Ein klassischer Bankkredit bietet einer UG viele Vorteile, doch auch einige nachteilige Aspekte, die Unternehmen sorgsam abwägen sollten.

Vorteile eines Bankkredits

• Keine Abgabe von Unternehmensanteilen
  Anders als bei Venture Capital oder einer Beteiligungsfinanzierung bleibt die UG vollständig im Besitz der bisherigen Gesellschafter/innen. Die Bank erhält keine Beteiligung am Unternehmen und grundsätzlich auch keine gesellschaftsrechtlichen Mitspracherechte.

• Planbare Rückzahlung
  Bei einem klassischen UG-Kredit werden Zinssatz, Laufzeit und Tilgung in der Regel bereits bei Vertragsabschluss festgelegt. Dies erleichtert die Finanz- und Liquiditätsplanung.

• Finanzierung größerer Investitionen
  Ein Bankdarlehen kann auch für größere Investitionen und längerfristige Vorhaben genutzt werden. Damit eignet sich ein Kredit für eine UG (haftungsbeschränkt) beispielsweise zur Finanzierung von Maschinen, Ausstattung, Immobilien oder Expansion.

Nachteile eines Bankkredits

• Aufwendige Antragstellung
  Die Bank verlangt verschiedene Unterlagen und prüft die wirtschaftliche Situation des Unternehmens. Bei alternativen Finanzierungsmodellen können die Anforderungen an die Prüfung je nach Anbieter und Finanzierungsform geringer ausfallen, sodass das Kapital unter Umständen einfacher und schneller verfügbar ist.

• Bonitätsprüfung
  Wer als UG einen Kredit bekommen möchte, muss in der Regel eine ausreichende wirtschaftliche Leistungsfähigkeit nachweisen. Gerade junge UGs verfügen noch nicht über eine längere Finanzhistorie, was die Kreditaufnahme erschweren kann.

• Sicherheiten
  Banken können abhängig von Kredithöhe und Risikoeinschätzung Sicherheiten verlangen. Eine junge UG mit wenig Eigenkapital und wenigen verwertbaren Vermögensgegenständen kann hier gegenüber etablierten Unternehmen im Nachteil sein.

• Feste Zahlungsverpflichtungen
  Anders als bei einer umsatzbasierten Finanzierung müssen Zins und Tilgung eines klassischen Kredits grundsätzlich unabhängig von der aktuellen Umsatzentwicklung bedient werden. Bei vorübergehend schwacher Liquidität kann dies die finanzielle Belastung erhöhen.

Wie können UGs ihre Chancen auf eine Finanzierungszusage verbessern?

Eine realistisch geplante Finanzierung ist die Grundlage für eine erfolgversprechende Kreditanfrage. Die gewünschte Finanzierung sollte zum tatsächlichen Kapitalbedarf und zur wirtschaftlichen Größe der UG passen. Wer einen Kredit für eine UG beantragt, sollte deshalb klar darlegen können, wie hoch der Finanzierungsbedarf ist, wofür das Geld eingesetzt werden soll und warum die gewählte Kredithöhe angemessen ist. Eine gut begründete Anfrage kann der Bank die Einschätzung erleichtern und das Risiko einer unrealistisch hohen Finanzierungssumme reduzieren.

Auch die Vorbereitung des Kreditantrags ist wichtig. Statt erst auf Nachfragen der Bank zu reagieren, kann die UG die relevanten Informationen vollständig und strukturiert zusammenstellen. Dazu zählen eine Übersicht über bestehende Finanzierungen, wichtige Verträge oder eine nachvollziehbare Darstellung des Geschäftsmodells. Besonders bei jungen Unternehmen ist es hilfreich, die Entwicklung des Unternehmens und die geplanten nächsten Schritte verständlich zu erläutern. So entsteht ein möglichst vollständiges Bild der UG.

Darüber hinaus kann es sinnvoll sein, Unterstützung von Dritten einzubeziehen. Steuerberater/innen können beispielsweise bei der Aufbereitung von Unternehmenszahlen oder Finanzplanungen unterstützen und dabei helfen, Unstimmigkeiten vor dem Kreditantrag zu erkennen. Je nach Vorhaben können auch Unternehmensberater/innen oder andere fachkundige Personen bei der Vorbereitung und Strukturierung der Finanzierung unterstützen. Eine professionelle Vorbereitung kann ein entscheidender Faktor sein, wenn das Unternehmen erstmals eine größere Finanzierung beantragt beziehungsweise als UG einen Kredit bekommen möchte.

So kann Stripe Capital Sie bei der Finanzierung unterstützen

Stripe Capital bietet umsatzbasierte Finanzierungslösungen an, damit Ihr Unternehmen Zugang zu Geldern erhält, mit denen es weiter wachsen kann.

Capital kann Sie in folgenden Bereichen unterstützen:

• Zugang zu Wachstumskapital beschleunigen: Erhalten Sie in wenigen Minuten einen Kredit oder einen Händlervorschuss – ohne die Anträge und Sicherheiten, die bei herkömmlichen Bankkrediten erforderlich sind.Erhalten Sie in wenigen Minuten die Genehmigung für einen flexiblen Kredit, einen Rahmenkredit oder einen Händlervorschuss – ohne den langwierigen Antragsprozess und die Sicherheitenanforderungen traditioneller Bankkredite.

• Finanzierung an Ihren Umsatz anpassen: Mit dem umsatzbasierten Ansatz von Capital zahlen Sie einen festen Prozentsatz Ihres täglichen Umsatzes, sodass die Zahlungen entsprechend Ihrer Unternehmensleistung skaliert werden. Wenn der Betrag, den Sie durch Ihren Umsatz zahlen, nicht dem Mindestbetrag entspricht, der in jedem Abrechnungszeitraum fällig wird, bucht Capital den Restbetrag am Ende des Zeitraums automatisch von Ihrem Konto ab.

• Mit Zuversicht expandieren:Finanzieren Sie Wachstumsinitiativen wie Marketingkampagnen, Neueinstellungen, Lagererweiterungen und mehr, ohne Ihr Eigenkapital oder persönliches Vermögen anzugreifen.

• Von der Expertise von Stripe profitieren: Capital bietet individuelle Finanzierungslösungen, die auf dem fundierten Fachwissen und den Zahlungsdaten von Stripe basieren.

Erfahren Sie mehr darüber, wie Stripe Capital das Wachstum Ihres Unternehmens fördern kann, oder starten Sie noch heute.

Häufige Fragen zum Kredit für eine UG