De termen “digitale valuta” en “cryptovaluta” worden vaak door elkaar gebruikt, maar er is een belangrijk verschil tussen de twee. “Digitale valuta” is een overkoepelende term die verwijst naar elke vorm van geld of valuta die in digitale vorm bestaat - inclusief cryptovaluta. Het omvat ook CBDC's (Central Bank Digital Currencies), die door de overheid uitgegeven digitaal geld zijn en heel anders werken dan cryptovaluta.

Verschillende digitale valuta's werken op verschillende manieren en die verschillen geven vorm aan alles, van privacyverwachtingen en grensoverschrijdende betalingen tot hoe instellingen hun kernsystemen ontwerpen. Hieronder zullen we onderzoeken hoe cryptovaluta kunnen verschillen van andere digitale valuta, inclusief verschillen in de onderliggende infrastructuur. We bespreken ook hoe bedrijven de integratie van digitale valuta in hun financiële systemen kunnen aanpakken.

Wat staat er in dit artikel?

• Wat is het verschil tussen digitale valuta en cryptovaluta?
  
• Hoe CBDC's de decentralisatie-uitgangspunten van cryptovaluta uitdagen
  
• Welke infrastructuur- en beveiligingsmodellen liggen ten grondslag aan digitale valuta?
  
• Hoe zowel door de staat gedekte als gedecentraliseerde valuta's vorm geven aan wereldwijde betalingen?
  
• Hoe bedrijven de integratie van digitale valuta in hun systemen kunnen aanpakken
  
• Hoe Stripe kan helpen
  

Wat is het verschil tussen digitale valuta en cryptovaluta?

Alle cryptovaluta zijn digitale valuta, maar niet alle digitale valuta zijn crypto. Hier wordt nader ingegaan op de definitie van elke term.

Digitale valuta

Digitale valuta kunnen centraal beheerd worden of decentraal. Een CBDC (Central Bank Digital Currency) wordt bijvoorbeeld volledig gecontroleerd door een centrale bank. Cryptovaluta, ook een vorm van digitale valuta, is gedecentraliseerd.

Cryptovaluta

Cryptovaluta draaien op openbare, open blockchain-ecosystemen waar iedereen zich bij kan aansluiten, en ze worden niet uitgegeven of beheerd door een centrale autoriteit. Het netwerk wordt beveiligd door gedecentraliseerde consensusmechanismen zoals proof of work (PoW) of proof of stake (PoS). Gebruikers hebben hun eigen privésleutels, transacties zijn transparant en onomkeerbaar en het systeem werkt zonder één enkel controlepunt.

Waarden voor de meeste cryptovaluta kunnen sterk fluctueren omdat geen enkele overheid of instelling ze stabiliseert. Stablecoins zijn echter een type cryptovaluta die een stabiele waarde hebben omdat ze gekoppeld zijn aan andere activa zoals fiatvaluta's.

Andere belangrijke verschillen

• Technologie: cryptovaluta draait op openbare blockchains. Andere digitale munteenheden gebruiken privé-grootboeken of traditionele databases.

• Privacy: cryptotransacties zijn traceerbaar, maar ze zijn niet gekoppeld aan iemands echte identiteit. Centraal beheerde digitale valuta geven de uitgever volledig inzicht in wie, hoeveel en waar uitgeeft.

• Wettelijke status: sommige digitale valuta, namelijk CBDC's, zijn wettig betaalmiddel. Cryptovaluta is dat niet.

Hoewel alles in deze ruimte digitaal is, kunnen de structuur, het toezicht en de implicaties van deze valuta's verschillen.

Hoe CBDC's de decentralisatiepremise van cryptovaluta uitdagen

Cryptovaluta en CBDC's vertegenwoordigen verschillende manieren waarop digitaal geld werkt.

Het fundamentele idee achter cryptovaluta is dat geld kan werken zonder centrale autoriteit. Het benadrukt openheid, individuele controle en neutraliteit. Bij cryptovaluta zoals Bitcoin en Ether bijvoorbeeld kan iedereen een node beheren of een transactie valideren, en regels worden afgedwongen door protocollen, niet door instellingen. Geen enkele partij kan transacties terugdraaien, censureren of blokkeren.

CBDC's recentraliseren de controle. Een CBDC is door de overheid uitgegeven, wordt centraal gecontroleerd en heeft volledige toestemming. Het systeem is gesloten en alleen goedgekeurde deelnemers hebben toegang of kunnen het gebruiken. Daarom hebben overheden enorme invloed op de CBDC's die ze uitgeven. China's e-CNY bevat bijvoorbeeld de mogelijkheid om te beperken waar of hoe fondsen worden uitgegeven, transacties in realtime te volgen en digitale fondsen te bevriezen of terug te halen.

Welke infrastructuur en beveiligingsmodellen liggen ten grondslag aan digitale valuta?

Hoewel alle digitale valuta online zijn, verschillen hun beveiligingsprotocollen en infrastructuur. Dit is hoe cryptovaluta en CBDC's omgaan met beveiliging en onderliggende structuur.

Cryptobeveiliging en infrastructuur

Cryptovaluta worden aangedreven door openbare blockchains. Hun ontwerp geeft prioriteit aan veerkracht en transparantie.

In praktijk komt het hierop neer:

• Gedistribueerd grootboek: kopieën van de blockchain worden opgeslagen op duizenden knooppunten over de hele wereld. Consensusmechanismen, zoals proof of work (PoW) of proof of stake (PoS), zorgen ervoor dat alle nodes het eens zijn over de status van het grootboek. Deze gedecentraliseerde opzet zorgt voor een wereldwijd bereik en gemakkelijkere grensoverschrijdende betalingen, evenals betere uptime en veerkracht.

• Structurele veiligheid: transacties worden digitaal ondertekend, voorzien van een tijdstempel en toegevoegd aan blokken die cryptografisch met elkaar verbonden zijn. Eenmaal bevestigd zijn ze praktisch onomkeerbaar. Dit kan chargebackfraude elimineren.

• Individuele controle: gebruikers hebben hun eigen privésleutels. Dat maakt individuele bewaring veilig, maar als de houder zijn sleutels verliest, verliest hij zijn geld.

Stablecoins zijn een specifieke vorm van cryptovaluta die zijn ontworpen om betrouwbaar hun waarde vast te houden. Ze werken iets anders dan andere soorten cryptovaluta en dan CBDC's.

Hier gaan we er wat dieper op in:

• Centrale controle, gedistribueerde infrastructuur: stablecoins draaien op openbare blockchains, maar ze worden over het algemeen uitgegeven en beheerd door een enkele entiteit. In tegenstelling tot CBDC's worden stablecoins over het algemeen uitgegeven door particuliere bedrijven.

• Snelle, goedkope vereffeningen: omdat ze dezelfde blockchain-gebaseerde basis delen als cryptovaluta, kunnen stablecoins 24 uur per dag uptime en snelle, goedkope vereffeningen bieden op wereldwijde schaal.

• Prijsstabiliteit: in tegenstelling tot andere vormen van cryptovaluta is het de bedoeling dat de waarde van een stablecoin vast blijft. Over het algemeen betekent dit dat de waarde is gekoppeld aan stabielere activa, zoals fiat. Dit kan helpen om bedrijven te beschermen tegen de prijsschommelingen van traditionele cryptovaluta.

CBDC beveiliging en infrastructuur

CBDC's zijn meestal gebouwd op ledgers met toestemming, blockchain-achtige systemen waarbij de toegang is beperkt tot goedgekeurde entiteiten.

Als gevolg daarvan is hun structuur heel anders. Dit is wat het inhoudt:

• Gentraliseerd grootboek: de centrale bank (of een consortium dat zij beheert) valideert alle transacties.

• Ingebouwde identiteit: in tegenstelling tot crypto, waar pseudonimiteit de norm is, zijn CBDC's ontworpen om te integreren met bestaande identiteitssystemen, zoals Know Your Customer (KYC) en Anti-Money Laundering (AML).

• Potentieel voor herstel en omkeerbaarheid: omdat het systeem centraal wordt bestuurd, kunnen verloren referenties worden gereset en frauduleuze transacties worden teruggedraaid.

Cryptovaluta werkt als een open netwerk zonder centrale poortwachter, terwijl CBDC's werken als gesloten systemen die gedefinieerd en gecontroleerd worden door een enkele autoriteit. Stablecoins hebben overeenkomsten met beide, waardoor ze een aantrekkelijk alternatief kunnen zijn voor bedrijven.

Hoe zowel door de staat gedekte als gedecentraliseerde valuta's vorm geven aan wereldwijde betalingen

De toekomst van wereldwijde betalingen zal waarschijnlijk draaien op een opeenstapeling van verschillende soorten betalingen. Bedrijven zullen er baat bij hebben als ze ze allemaal kunnen gebruiken.

Hier is wat je in gedachten moet houden:

• Globale complexiteit met CBDC's: een CBDC kan betalingen in eigen land vereenvoudigen omdat het door de overheid wordt ondersteund, stabiel geprijsd is en gemakkelijk te integreren is. Maar grensoverschrijdend gebruik is moeilijker, omdat de meeste CBDC's niet ontworpen zijn voor wereldwijd gebruik. Projecten zoals mBridge onderzoeken hoe digitale dollars, euro's en yuan transacties kunnen verrichten zonder oude tussenpersonen, maar er is nog geen gemeenschappelijke standaard ontstaan. Stablecoins en andere cryptovaluta hebben dit probleem niet.

• Concurrerende standaarden, uiteenlopende waarden: terwijl landen en privé-instellingen digitaal geld inzetten, leggen sommige CBDC's en stablecoins de nadruk op privacy (bijv. de digitale euro van de EU), terwijl andere prioriteit geven aan controle (bijv. China's programmeerbare e-CNY), waardoor er nog meer versnippering ontstaat. Bedrijven moeten zich bewust zijn van de trade-offs van elk systeem.

• Een toekomst met meerdere systemen: hoe meer verschillen, hoe waardevoller particuliere, interoperabele alternatieven worden. stablecoins zoals USD Coin (USDC) kunnen bijvoorbeeld binnen enkele seconden over grenzen heen bewegen. Dit maakt ze tot een praktische brug voor regio's met beperkte toegang tot banken, goedkopere overboekingen en platforms die gebruikers in meerdere landen bedienen.

Hoe bedrijven digitale valuta in hun systemen kunnen integreren

Bedrijven die digitale valuta willen ondersteunen, hebben een infrastructuur nodig die zowel door de staat gedekte als gedecentraliseerde valuta aankan.

Hier moet je rekening mee houden:

• Start met use cases: CBDC's zouden binnenlandse betalingen kunnen stroomlijnen, de afwikkelingssnelheid kunnen verbeteren en directe uitbetalingen van overheden mogelijk kunnen maken. Stablecoins en crypto's voeden al wereldwijde transacties, vooral daar waar lokale valuta's volatiel zijn of betalingssystemen traag zijn.

• Creëer flexibele infrastructuur: sommige bedrijven bouwen hun infrastructuur intern. Anderen integreren application programming interfaces (API's), bewaarpartners of systemen van derden. De aanpak van Stripe - waarbij stablecoin-betalingen achter de schermen worden afgehandeld terwijl bedrijven in dollars kunnen werken - is één model voor het abstraheren van complexiteit zonder afbreuk te doen aan snelheid.

• Plan voor risico en naleving: cryptovaluta introduceert risico's zoals bewaring, naleving en volatiliteit. Stablecoins beperken de volatiliteit, maar gaan nog steeds gepaard met uitdagingen op het gebied van compliance en bewaring. CBDC's daarentegen hebben over het algemeen dezelfde regelgeving als traditioneel contant geld. Instellingen hebben tools nodig voor AML- en KYC-controles op wallet-niveau, slimme contracten die de regels van de jurisdictie volgen en ondersteuning voor omkeerbaarheid waar de regelgeving dat vereist.

Hoe Stripe kan helpen

Stripe Payments biedt een gebundelde, wereldwijde betaaloplossing die elk bedrijf - van start-ups tot wereldwijde ondernemingen - helpt bij het ontvangen van betalingen online, persoonlijk en over de hele wereld. Bedrijven kunnen stablecoinbetalingen van bijna overal ter wereld accepteren die als fiat worden verrekend in hun Stripe-balans.

Stripe Payments kan je helpen met het volgende:

• Je afrekenervaring te verbeteren: Zorg voor een soepele klantervaring en bespaar duizenden uren aan ontwikkelingswerk met kant-en-klare betaalinterfaces en toegang tot meer dan 125 betaalmethoden, waaronder stablecoins en crypto.

• Sneller uitbreiden naar nieuwe markten: bereik klanten over de hele wereld, en verminder de complexiteit en kosten van multivalutabeheer met grensoverschrijdende betaalopties, beschikbaar in 195 landen in meer dan 135 valuta.

• Fysieke en online betalingen samen te voegen: bouw een unified commerce-ervaring op via online en fysieke kanalen om interacties te personaliseren, loyaliteit te belonen en inkomsten te laten groeien.

• De betaalprestaties verbeteren: verhoog inkomsten met een reeks aanpasbare, eenvoudig te configureren betaaltools, waaronder no code-fraudebescherming en geavanceerde mogelijkheden om autorisatiepercentages te verbeteren.

• Sneller werken met een flexibel, betrouwbaar platform voor groei: bouw voort op een platform dat is ontworpen om met jou mee te groeien, met een historische uptime van 99,999% en toonaangevende betrouwbaarheid.

Lees meer over hoe Stripe Payments je online en fysieke betalingen kan stimuleren, of ga er vandaag nog mee aan de slag.